ニッポン高度紙工業 (3891) のステージ分析

S2 ステージ2（上昇・中盤）要確認 (7/9)

テクニカル分析

ニッポン高度紙工業は現在、上昇トレンド（ステージ2）に位置し、パルプ・紙セクター25銘柄中1位（上位5%）の相対強度を示しています。30週移動平均線は上向きで、株価はMAの+83.1%の位置にあります。株価は52週レンジのレンジ上位（位置100%、高値から+0.0%）に位置しています。出来高は増加傾向にあり、トレンドの裏付けがあります。全市場ベースの相対強度は99%と非常に強く、市場をリードする銘柄です。タイトな損切りライン（30週MA）は3,577円（現値から-45.4%）を想定します。

ファンダメンタルズ

黒字（直近12ヶ月）、財務健全、FCF 黒字（直近12ヶ月）、PBR 2.64倍、売上 +23.0%（前年同期比）、ROE 10.5%、営業利益率 18.7% — いずれも基準をクリアしています。ただし PER 29.5倍（予想）（やや割高）、EPS（実績）251円 →（予想）222円（減益見通し）は注意が必要です。（参考: 配当利回り 1.68% / 時価総額 691億）

データ更新: 2026-05-08 09:16

テクニカル指標

終値 6,550円

30週MA 3,577円

MA乖離率 +83.1%

MA傾き +0.0315

出来高増加

相対強度 99%

52週高値 6,550円

52週安値 1,663円

高値比 +0.0%

損切りライン（目安）

タイト（30週MA） ¥3,577 -45.4%

ルーズ（20週最安値） ¥3,221 -50.8%

日足スイング安値 ¥3,360 -48.7%

日足30日最安値 ¥3,360 -48.7%

タイト（30週MA）：30週移動平均線の価格。ここを割ったら上昇トレンド崩壊と判断される絶対ライン。早めに損切りしたい人向け。

ルーズ（20週最安値）：直近20週の最安値。日々のノイズを許容したい人向けの最終サポートライン。

日足スイング安値：日足で前後3本より低い局所安値のうち直近のもの。短期〜中期トレードの起点価格として機能する。日足ベースで管理したい人向け。

日足30日最安値：直近30営業日の最安値。シンプルなサポートライン。

※ あくまで目安です。相場環境や出来高も合わせて判断してください。

ポジション分析

セクター内RS順位

パルプ・紙 25銘柄中 1位（上位5%）

52週レンジ内の位置

52週安値 ¥1,663 レンジ上位（100.0%／高値から+0.0%） 52週高値 ¥6,550

ステージ診断チェックリスト (8/12)

✗ MA傾きが水平 (|傾き| < 0.003) 実測: 0.0315

✗ 価格がMA付近 (±5%以内) 実測: 乖離 +83.1%

✓ 価格がMA+2%超実測: 乖離 +83.1%

✓ MA傾き上向き (> 0.001) 実測: 0.0315

✓ 出来高が増加実測: 増加

✓ MA傾き上昇 (> 0.002) 実測: 0.0315

✓ 価格がMA+3%超実測: 乖離 +83.1%

✓ 傾き減速なし (accel >= -0.001) 実測: 0.0134

✓ MA傾き > 0.005 (中盤以上) 実測: 0.0315

✓ MA乖離 > 8% (中盤以上) 実測: 乖離 +83.1%

✗ MA傾き下降 (< -0.002) 実測: 0.0315

✗ 価格がMA-3%未満実測: 乖離 +83.1%

ファンダメンタルズチェック要確認

安全性

✓ 黒字（直近12ヶ月） EPS 251円

✓ 財務健全 D/E比率 22%

✓ FCF 黒字（直近12ヶ月） 29億円

割安性

✗ PER 29.5倍（予想）やや割高

✓ PBR 2.64倍

業績トレンド

✓ 売上 +23.0%（前年同期比）増収

✗ EPS（実績）251円 →（予想）222円減益見通し

収益性

✓ ROE 10.5%

✓ 営業利益率 18.7% 高利益率

配当利回り 1.68%

配当性向 35.9%

時価総額 691億

一部懸念があります。IR資料の確認を推奨

※ 詳細は四季報・IR資料でご確認ください

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